４０歳、年収５００万円のＡさんはいつ引退するとハッピーか

「資産設計への道」は皆様の資産を殖やす方法を考え提案するコーナーですが、それだけでは不十分ではないか、と最近思っています。

人間は必要以上にお金があってもハッピーになれないからです。お金を殖やすことに時間を取られ、結局使うことができなければ不必要なお金ということになってしまい意味がありません。それなら収入を減らしてもお金を使う時間を殖やすことを考えた方が人生は豊かになるでしょう。

つまり
１．仕事をして収入を得るお金
２．持っているお金を投資して殖やすお金（いつものコラムのテーマ）
この２つの合計とそれを使うために必要な時間をバランスさせることを考えてみる必要があるのではないかということです。年収アップの方法はこのコラムでは学べませんが、人生の予定表について今回考えてみたいと思います。
●引退時の金融資産はいくらになっているか
まずシンプルに税金やコストを考えず具体例でお金がどのように殖えるのか、計算してみます（退職金や年金も考慮せず作成しました）。

現在、４０歳のＡさんは金融資産を１０００万円持っています。年収は５００万円で投資に回せるのが年間１００万円（毎月８万円の投資）。そして今後金融資産は５％で運用できるとし、年収、運用利回り、は一定と仮定します。
金融資産は時間が長いほど働く期間が長くなり元本が増えること、運用期間が長くなり複利で運用できることから大きくなります。２０年働いて６０歳で引退の場合、１５年働いて５５歳で引退の場合をエクセル関数（ＦＶ）で計算してみるとこうなります。

＜ケース１＞６０歳まで働く場合
手持ちの１０００万円が２０年５％で運用できると２，６５３万円
毎月８万円の投資を５％で２０年続けると３，３０１万円
合わせると６０歳の時に約６千万円の資産になります。

＜ケース２＞５５歳まで働く場合
手持ちの１０００万円が１５年５％で運用できると２，０７８万円
毎月８万円の投資を５％で１５年続けると２，１４７万円
合わせると５５歳で４２００万円の資産になります。

●お金を使うための時間
次に問題になるのは、殖えたお金を使う時間がどの位あるかです。これは自分が何歳まで生きているのかによって個人差があります。

厚生労働省のホームページには平均余命のデータがあります。
http://www.mhlw.go.jp/toukei/saikin/hw/life/life01/
これを見ると４０歳男性の平均余命は約４０年。ですから平均的には８０歳ということになります。これを使って計算します。

●毎年いくら使えるのか
毎年決まった金額を殖やした資産から引き出して引退後使っていくとします。引き続き資産は年間５％で運用できると仮定。それぞれのケースで使える金額をエクセルの関数（ＰＭＴ）を使って計算してみました。

＜ケース１＞の６０歳引退の場合であれば２０年で元本６０００万円ですから、５％で資産運用を続けながら取り崩しできるのは、年間４５０万円です。
＜ケース２＞の５５歳引退の場合は２５年で４２００万円です。同様な考え方で年間２８０万円を取り崩せます。

少しイメージがわいてきたと思います。

●自分のケースで具体的に計算してみる
ここまでの計算はシンプルなモデルを前提にしているので、実際には条件が違うよ、という人がほとんどだと思います。例えばこんな場合です。
今は資産がほとんどない
これから毎月８万円積立てるのは無理
お金を年間５％で運用する自信がない
さらには、健康には自信があるのでもっと長生きしてしまいそう・・・
前提条件の変化で殖える資産金額、使えるお金は変わってきます。

●将来どんな生活をしているのか
それより考えるべきことは具体的な将来の生活イメージです。どこに住むのか、会社に行かないでどんな毎日を過ごすのか、家族との関係は、趣味にいくらかかるのかといったことを想像してみます。そんな生活に年間いくら必要なのでしょうか。具体的になればなるほど自分にとって最適の「時間とお金の関係」が見えてきます。

●「仕事が趣味」という人は
さてここまでの説明は「お金と時間は多いほどハッピー」を前提にしていす。もしＡさんの生きがいが仕事だったらどうでしょう。仕事をできるだけ長く続けられることがハッピーということになってしまいます。

つまり今回の話のようなお金と時間のバランスを考える必要があるのは、引退後の人生でやりたいことがある人だけなのです。「仕事が趣味」という人には今回のコラムも残念ながらお役に立てません。

今回の話のまとめ---------
●引退時に金融資産がいくらくらいになるか自分の場合を計算してみよう●引退後の生活イメージをできるだけ具体的に想像してみよう
●仕事以外に人生でやりたいことを紙に書いてみよう

ではまた来週・・・。

（マネックス証券　資産設計部　内藤　忍）