マネックスメール 2016年10月13日（木）

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　マネックスメール＜第4217号　2016年10月13日（木）夕方発行＞

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　　目次
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　1　相場概況
　2　米国相場概況
　3　マネックスオリジナルレポート（広木隆・大槻奈那・金山敏之）
　4　新規公開株（ＩＰＯ）／公募・売出（ＰＯ）／立会外分売のお知らせ　5　相場一点喜怒哀楽
　6　J-REIT投資の考え方
　7　マネックス証券CEO　松本大のつぶやき
　8　勉強会・セミナー情報
　9　リスクおよび手数料等の説明
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　1　相場概況
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日経平均反発して始まるも円高進行を受け65円安と小幅に続落

日経平均　　　　　　　　　　　　16,774.24（▼ 65.76）

日経225先物　　　　　　　　　　　　16,790（▼100 ）

ＴＯＰＩＸ　　　　　　　　　　　　1,342.31（▼ 0.04）

ＪＰＸ日経400　　　　　　　　　12,007.59（▼11.85）

単純平均　　　　　　　　　　　　2,495.75（△ 9.4）

東証二部指数　　　　　　　　　　4,466.87（△ 15.32）

日経ジャスダック平均　　　　　　2,545.09（△ 3.21）

東証マザーズ指数　　　　　　　　938.22（▼ 1.22）

東証一部

値上がり銘柄数　　　　　　　　　1,151銘柄

値下がり銘柄数　　　　　　　　　 701銘柄

変わらず　　　　　　　　　　　　 133銘柄

比較できず　　　　　　　　　　　 0銘柄

騰落レシオ　　　　　　　　　　 112.94％ 　△0.25％

売買高　　　　　　　　　　　 16億5951万株（概算）

売買代金　　　　　　　　1兆8906億1100万円（概算）

時価総額　　　　　　　　　　497兆3172億円（概算）

為替（15時）　　　　　　　　　 103.74-75円／米ドル

為替（15時）　　　　　　　　　114.29-33円／ユーロ

◆市況概況◆

【日本株式市場】

1.概況

本日の日経平均は65円安の1万6774円と小幅に続落しました。TOPIXやJPX日経400、新興市場のマザーズ指数もそれぞれ下落しました。昨日の米国市場は主要指数が高安まちまちで支援材料になりにくかったものの、104円台まで進行した円安を好感し日経平均は83円高と反発して寄り付きました。日経平均は一時130円超まで上げ幅を拡大しましたが、11時に発表された中国の貿易統計が冴えない結果となると、ドル円が急速に円高に振れ、日経平均も上げ幅を縮めるとまもなくマイナスに転じました。後場に入るとマイナス圏でのもみ合いとなった日経平均は一時100円安まで値を下げましたが、やや値を戻して大引けをむかえました。東証1部の売買代金は1兆8906億円と8営業日連続で2兆円割れとなりました。東証33業種は非鉄金属やその他製品など17業種が上昇しました。一方で石油石炭製品や海運業など16業種が下げています。

2.個別銘柄等

売買代金上位銘柄は任天堂（7974）やトヨタ自動車（7203）、ソニー（6758）、東芝（6502）などが上昇した一方で、ソフトバンクグループ（9984）や三菱UFJ（8306）などは下落と高安まちまちでした。昨日東京電力（9501）の管理施設で起きた事故を受け、電線需要が高まるとの思惑から関連銘柄が買われました。昭和電線ホールディングス（5805）が7％高となったほか、沖電線（5815）、フジクラ（5803）などもしっかりでした。その他材料が出たところでは、創業家の反対を受け来春に予定していた合併を延期する方針を固めたと報じられた出光興産（5019）、昭和シェル石油（5002）がそれぞれ下落しました。また、九州を中心にドラッグストアを展開するコスモス薬品（3349）は、昨日発表した第1四半期の営業利益が前年同期比36％増と好調だったことを受け5％近く上昇しました。

【VIEW POINT: 明日への視点】

円安を好感して高く始まった日経平均ですが、円高進行を受け続落となりました。やや材料難といったところですが、引き続きドル円の動向をにらみながらの展開が続きそうです。また、連日2兆円を割り込んでいる東証1部の売買代金に回復の兆しが見られるか注目されます。

マネックス証券　フィナンシャル・インテリジェンス部　益嶋 裕

◆東証一部値上がり・値下がり・売買代金ランキング◆
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【経済指標の動向は逃さずチェックしよう】

◆米国マーケットの最前線－経済動向から日本への影響まで－

実はまずまず堅調な雇用統計－年内利上げに向けたハードルをクリア－（10月11日執筆）

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気になる指標の結果はもちろん、「まもなく発表」の直前通知で取引タイミング
を逃しません！
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◆世界の主要経済指標発表スケジュール◆
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【マネックス証券口座をお持ちの方限定のレポート】

◆J.P.モルガンが作成する個別銘柄・業界等のアナリストレポート

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◆バロンズ拾い読み（毎週火曜日夕方に最新版をご購読いただけます。）

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◆個別銘柄◆　提供：（株）ＤＺＨフィナンシャルリサーチ

3349 コスモス薬品 22,870.0 +1,030.0

続伸　1Qは36％営業増益　エルニーニョ終息で夏物商品売れる。

6890 フェローテック 1,295.0 +34.0

反発　上期5割営業増益との観測　製造工程向け真空シール伸びる。

5805 昭電線ＨＤ 76.0 +5.0

大幅反発　火災の東電施設は35年間ケーブル未交換　電線関連高い。

5204 石塚硝 162.0 +8.0

大幅反発　上期営業益を上方修正　コスト削減やエネルギー価格低下で。

4920 日本色材 1,068.0 +150.0

ストップ高　上期営業益10倍に　インバウンド需要で受注拡大。

6217 津田駒 145.0 -16.0

大幅続落　3Q累計営業黒字転換も3Q赤字で売り殺到。

3071 ストリーム 177.0 -80.0

ストップ安　金商法違反の相場操縦の疑いで強制調査と報じられる。

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　2　米国相場概況（10月12日米国東部標準日付）
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（前日比）

ダウ30種平均 18,144.20(+15.54 +0.09%)

S&P500指数 2,139.18(+2.45 +0.11%)

ナスダック総合 5,239.02(-7.77 -0.15%)

◆主な値上がり銘柄　　 （前日比）

Fマクモラン(FCX) 10.05(+0.18 +1.82%)

ロウズ(LOW) 71.32(+1.23 +1.75%)

Tワーナー(TWX) 79.91(+1.34 +1.71%)

ハネウェル(HON) 107.43(+1.65 +1.56%)

サザン(SO) 50.03(+0.62 +1.25%)

◆主な値下がり銘柄　 （前日比）

Nオイルウェル(NOV) 36.08(-0.88 -2.38%)

シスコ(CSCO) 30.34(-0.70 -2.26%)

イーライリリー(LLY) 80.51(-1.30 -1.59%)

ノーフォーク(NSC) 93.42(-1.25 -1.32%)

エマーソン(EMR) 50.20(-0.59 -1.16%)

■高安まちまち　FOMC議事録で緩やかな利上げペースを確認「USマーケットデイリー」
https://www.monex.co.jp/static/jpmorgan/dzh/usmarketdaily_20161012.pdf

■本日決算発表予定の主要米国企業
銘柄名　　　　 決算種別

デルタ航空(DAL) 3Q

プログレッシブ･コープ(PGR) 3Q

＜主要米国企業決算カレンダー＞
http://www2.monex.co.jp/calendar/index2.html

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http://www.monex.co.jp/AboutUs/00000000/guest/G800/new2016/news1610_05.htm

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　3　マネックスオリジナルレポート（広木隆・大槻奈那・金山敏之）
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広木のレポート、コラムについてはご意見の投稿ボタンを設置しています。

◆10月11日 今週のマーケット展望
https://info.monex.co.jp/report/strategy/index.html

（チーフ・ストラテジスト　広木隆のストラテジーレポート）

◆10月7日ドイツ銀行と他行への波及：株価底打ちも、抜本的な改善には時間
https://info.monex.co.jp/report/financial-market/index.html

（チーフ・アナリスト　大槻奈那の金融テーマ解説）

◆10月13日 強気派が増え目標株価が上昇した銘柄は【NEW】
https://info.monex.co.jp/report/hint/index.html

（シニア・マーケットアナリスト　金山敏之の投資のヒント）

◆9月30日【決算メモ】ライトオン（7445）
https://info.monex.co.jp/report/stocks-focus/index.html

（シニア・マーケットアナリスト　金山敏之　日本株銘柄フォーカス）

◇これらのレポートは、＜マーケットメール夕刊＞＜マーケットメール朝刊＞
で、いち早くお届けしています。また＜マーケットメール朝刊＞では前日の
米国市場・為替市場や先物市場などの動きを解説しています。（登録無料）
登録はこちら↓
http://www.monex.co.jp/Etc/00000000/guest/G1800/form/toshi_mail_confirm_g.htm

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　4　新規公開株（ＩＰＯ）／公募・売出（ＰＯ）／立会外分売のお知らせ
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◆新規公開株式（ＩＰＯ）◆

★申告受付中★

●九州旅客鉄道（9142）東証・福証
http://www.monex.co.jp/StockOrderManagement/00000000/kbodr/kb_bosy_meigara/nittei/guest?bosyKey=711

10月14日（金）11:00までブックビルディング（需要申告）期間です。

★申告受付中★

●アイモバイル（6535）マザーズ
http://www.monex.co.jp/StockOrderManagement/00000000/kbodr/kb_bosy_meigara/nittei/guest?bosyKey=713

10月17日（月）11:00までブックビルディング（需要申告）期間です。

◎バロックジャパンリミテッド（3548）東証
http://www.monex.co.jp/StockOrderManagement/00000000/kbodr/kb_bosy_meigara/nittei/guest?bosyKey=714

10月17日（月）00:00から10月21日（金）11:00までブックビルディング（需要申告）期間です。

新規公開株（ＩＰＯ）／公募・売出（ＰＯ）に関してはこちら
http://www.monex.co.jp/StockGuide/00000000/guest/G1100/primary/index.htm

申込手順はこちら
http://www.monex.co.jp/StockGuide/00000000/guest/G1100/primary/ipo_step01.htm

マネックスのIPOは、コンピューターによる無作為抽選です。
http://www.monex.co.jp/StockGuide/00000000/guest/G1100/primary/chusen.htm

◆立会外分売予定

◎ベステラ（1433） マザーズ　分売予定期間：10月21日（金）～10月27日（木）

立会外分売の取扱銘柄一覧および詳細はこちら
http://www.monex.co.jp/StockOrderManagement/00000000/bunbai/meigara/ichran/hyji/guest

申込手順はこちら ※注文数量が多い場合は抽選となります。
http://www.monex.co.jp/StockGuide/00000000/guest/G500/bunbai/bunbai_step01.htm

現在お申込み可能な公募・売出（ＰＯ）はございません。

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　5　相場一点喜怒哀楽
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第431回 「年末までの原油は縦・横の均衡点が重要」

NY原油相場が堅調です。今年も6月からの調整かと思われましたが、もみ合い相場
を経て早々に高値更新を試す勢いとなってきました。1／20安値（26.76ドル）
から6／8高値（51.53ドル）までの上昇幅が24.77ドルと、2015年3月安値（42.43
ドル）からの戻り幅23.11ドルを超えことで、底打ちに近い動きになってきている
ようです。6／8高値を終値で上回れば、一段高となる可能性が高いとみられます。

短期的な上値の目安としては、57.4ドルから63.3ドルあたりとみています。8／2安
値（39.72ドル）からの・・・
http://lounge.monex.co.jp/pro/tandcfr/2016/10/13.html

（※）続きはリンク先でお読みください。

東野幸利
株式会社DZHフィナンシャルリサーチ

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「トレーダーズ・プレミアム」は、個人投資家の心強い味方です！！
http://www.traders.co.jp/service/goods/premium.asp
（DZHフィナンシャルリサーチのウェブサイトに遷移します。）

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　6　J-REIT投資の考え方
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第105回　「長期金利の動向がJ-REIT価格に与える影響について」

J-REIT価格は、弱含みの展開が続いています。東証REIT指数は10月6日から昨日
（12日）まで4営業日連続で1,800ポイントを割り込み推移しています。6月に英国
のEU離脱決定で1,800ポイントを割り込むこともありましたが、その時は3営業日
で1,800ポイント台を回復しました。本日も東証REIT指数が1,800ポイントを割り
込み、マイナス金利導入前の16年1月下旬以来の5営業日連続となりました。

東証REIT指数は英国のEU離脱決定後に回復しましたが、その後の7月28日から下落
傾向が続いています。7月に日銀が金融政策決定会合を行ない・・・
http://lounge.monex.co.jp/pro/special1/2016/10/13.html

（※）続きはリンク先でお読みください。

コラム執筆：アイビー総研株式会社　関　大介

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　7　マネックス証券ＣＥＯ　松本大のつぶやき
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10月13日　　　＜武漢の友人＞

中国湖北省武漢に再び来ました。日本ではあまり馴染みのない所ですが、人口
が1000万人を超えていると云いますから驚きです。武漢に来るのは何度目だろ
う。今、ホテルにいますが、窓の下には揚子江が流れています。武漢と云えば
黄鶴楼、黄鶴楼と云えば李白。

故人西辞黄鶴楼（故人西のかた黄鶴楼を辞し）
煙花三月下揚州（煙花三月揚州に下る）
孤帆遠影碧空尽（孤帆の遠影碧空に尽き）
唯見長江天際流（唯見る長江の天際に流るるを）

あいにく今日の武漢は、雨なのか、曇りなのか、スモッグなのか、いずれにし
ろ揚子江の水平線と空の区別が全く付きません。まさに長江が天際に流れてい
ます。武漢にはビジネスパートナーがいるから来るのですが、明日未明には既
にここを発ちます。パートナーの彼から見る情景が、李白の歌のようなもので
しょうか。

今日は実りのある議論をしてから、白酒を（控え目に）飲んで、親交を深めた
いと思います。

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　8　勉強会・セミナー情報
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■オンラインセミナー

（口座をお持ちの方限定のセミナーです）

◎教えて！マネックス～投資のギモンをズバリ解決～【金山】

毎月1回、日本株相場展望や投資の基礎知識に関するご質問にフィナンシャル・
インテリジェンス部のメンバーがご回答します。

10月14日 （金） 19：30開場　20：00開始　20：45終了
http://www.monex.co.jp/Etc/00000000/guest/G100/seminar/refuge_temple.htm?sno=3535

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◎広木隆のマーケット展望

チーフ・ストラテジスト　広木隆が、マーケット展望を語ります。

10月17日（月） 11：15開場　11：45開始　12:15終了
http://www.monex.co.jp/Etc/00000000/guest/G100/seminar/online_seminar.htm?sno=3529

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◎入門！株道場　豪華版「プロファンドマネジャーが語る成長企業の見つけ方」

第10回は、「プロファンドマネジャーが語る成長企業の見つけ方」と題して、
レオス・キャピタルワークス代表取締役社長・最高投資責任者の藤野英人氏に
投資初心者の方にもわかりやすく講義を行っていただきます 。

10月18日（火）　20：30開場　21：00開始 　22：00終了
http://www.monex.co.jp/Etc/00000000/guest/G100/seminar/online_seminar.htm?sno=3527

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（どなたでもご参加いただけます）

◎充実の90分！「MSV LIFE」サービス開始記念セミナー（オンライン視聴）

2016年9月17日より開始した「MSV LIFE」のサービス開始を記念して、マネッ
クス証券では2016年10月18日（火）に「充実の90分！『MSV LIFE』サービス
開始記念セミナー」を開催いたします。セミナー参加者限定でプレゼントク
イズもありますのでぜひご参加ください。

10月18日（火） 18：00開場　18：30開始　20：00終了
https://seminar.monex.co.jp/public/seminar/view/3539

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・・・重要事項・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・
※本案内に記載のセミナーでは、セミナーでご紹介する商品等の勧誘を行う
ことがあります。これらの商品等へのご投資には、各商品等に所定の手数料
等をご負担いただく場合があります。また、各商品等には価格の変動等によ
る損失を生じるおそれがあります。商品毎に手数料等およびリスクは異なり
ますので、当該商品等の契約締結前交付書面や目論見書またはお客様向け資
料をよくお読みください。
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　9　リスクおよび手数料等の説明
━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━

各商品の取引手数料や諸費用は、取引ツールやチャネル、執行条件等により
異なる場合があります。また、ツールやチャネルによってはご利用いただけな
い商品・取引がございます。また、商品毎に投資のリスクは異なりますので詳
しくは当社ウェブサイトにて「契約締結前交付書面」、「上場有価証券等書面」、
「目論見書」等を十分にお読みください。

・・・マネックス証券でのお取引に関する重要事項（手数料等税抜）・・・・

○リスク・手数料その他費用等について

・当社の口座開設・維持費は無料です。

・国内株式及び国内ETF、REIT、預託証券、受益証券発行信託の受益証券等（以
　下「国内株式等」）の売買では、株価等の価格の変動や発行者等の信用状況
　の悪化等により元本損失が生じることがあります。また、国内ETF等の売買で
　は、裏付けとなっている資産の株式相場、債券相場、金利水準、為替相場、
　不動産相場、商品相場等（これらの指数を含む。）や評価額の変動により、
　元本損失が生じることがあります。信用取引では、元本（保証金）に比べ、
　取引額が最大3.3倍程度となる可能性があるため、価格、上記各指数等の変動、
　又は発行者の信用状況の悪化等により元本を上回る損失（元本超過損）が生
　じることがあります。信用取引では、売買金額の30％以上かつ30万円以上の
　保証金が必要です。国内株式等のインターネット売買手数料は、「取引毎手
　数料」の場合、約定金額100万円以下のときは、成行で最大1,000円、指値で
　最大1,500円が、約定金額100万円超のときは、成行で約定金額の0.1％、指
　値で約定金額の0.15％を乗じた額がかかります。また、「一日定額手数料」
　の場合、一日の約定金額300万円ごとに最大2,500円かかります（NISA口座で
　はご選択いただけません）。単元未満株のインターネット売買手数料は、約
　定金額に対し0.5％（最低手数料48円）を乗じた額がかかります。国内ETF等
　の売買では、保有期間に応じて信託報酬その他手数料がかかることがありま
　す。国内株式等の新規公開、公募・売出し、立会外分売では、購入対価をお
　支払いただきますが、取引手数料はかかりません。

・国外株式及び国外ETF、REIT、預託証券、受益証券発行信託の受益証券等（以
　下「国外株式等」）の売買では、株価等の価格の変動、外国為替相場の変動等、
　又は発行者等の信用状況の悪化等により元本損失が生じるおそれがあります。
　国外ETF等の売買では、裏付けとなっている資産の株式相場、債券相場、金利
　水準、為替相場、不動産相場、商品相場等（これらの指数を含む。）や評価
　額の変動により、元本損失が生じることがあります。国外株式等の場合には、
　その国の政治的・経済的・社会的な環境の変化のために、元本損失が生じる
　ことがあります。また、国外株式等は、国内金融商品取引所に上場されてい
　る場合や国内で公募・売出しが行われた場合等を除き、日本の法令に基づく
　企業内容等の開示が行われておりませんので、取引を行うにあたっては十分
　にご留意ください。中国株式等の売買では、約定金額に対し0.26％（最低手数
　料70香港ドル）の売買手数料及び現地諸費用がかかります。現地諸費用の額は、
　その時々の市場状況、現地情勢等に応じて決定されますので、その金額等及び
　手数料等の合計額等をあらかじめ表示することはできません。また、中国ETF
　等の売買では、保有期間に応じて信託報酬その他手数料がかかることがありま
　す。米国株式等の売買では、約定代金に対し0.45%（ただし最低手数料5米ドル、
　手数料上限20米ドル）の国内取引手数料がかかります。また、上記取引手数料
　のほか売却時のみ現地取引費用がかかります。現地取引費用は、市場状況、現
　地情勢等に応じて決定されますので、その金額等及び手数料等の合計額等をあ
　らかじめ表示することはできません。また、米国ETF等の売買では、保有期間
　に応じて信託報酬その他手数料がかかることがあります。

・債券の価格は、金利水準の変動により上下するため、償還前に売却する場合に
　は、元本損失が生じることがあります。また、発行者の経営・財務状況の変化
　及びそれらに対する外部評価の変化等により、元本損失が生じることがありま
　す。外貨建て債券は、為替相場の変動等により、元本損失が生じることがあり
　ます。債券のお取引の際には、購入対価をお支払いただきますが、取引手数料
　はかかりません。外貨建て債券を日本円で購入される場合や償還金等を日本円
　で受取りされる場合など、所定の為替手数料がかかります（為替レートは実勢
　レートに基づき当社が決定します。詳細は、当社ウェブサイト「債券」ページ
　の「為替手数料一覧」をご覧ください。）。なお、当社では、米国籍、米国の
　外国人永住権を保有されているお客様は、債券をご購入いただけません。また、
　債券が、募集・売出し等の届出が行われていない場合は、金融商品取引法に基
　づく企業内容等の開示が行われておりませんのでご注意ください。

・投資信託は、値動きのある有価証券、商品、不動産等を投資対象としています。
　投資信託の基準価額は、組み入れた有価証券、商品、不動産等の値動きや為替
　相場の変動等の影響により上下するため、これにより元本損失が生じることが
　あります。投資信託は、投資元本及び分配金の保証された商品ではありません。
　投資信託ご購入の際には、申込金額に対して最大3.5％（税込3.78％）を乗じ
　た額の申込手数料がかかります。また、購入時又は換金時に直接ご負担いただ
　く費用として、申込受付日又はその翌営業日の基準価額に最大1.2％を乗じた額
　の信託財産留保額がかかります。さらに、投資信託の保有期間中に間接的にご
　負担いただく費用として、純資産総額に対して最大年率2.447％（税込2.547％）
　+0.2％（概算）程度を乗じた額の信託報酬のほか、運用成績に応じた成功報酬
　その他の費用がかかります。その他費用については、運用状況等により変動す
　るものであり、事前に料率、上限額等を示すことができません。手数料（費用）
　の合計額については、申込金額、保有期間等の各条件により異なりますので、
　事前に料率、上限額等を表示することができません。

・株価指数先物取引及び株価指数オプション取引の価格は、対象とする株価指数
　の変動等により上下するため、これにより元本損失が生じることがあります。
　株価指数先物取引では、少額の証拠金で当該証拠金の額を上回る取引を行うこ
　とができることから、対象とする株価指数の変動等により、差し入れた証拠金
　の額を上回る損失（元本超過損）が生じることがあります。株価指数オプショ
　ン取引では、買方が期限までに権利行使又は転売を行わない場合、権利は消滅
　します。この場合、買方は投資資金の全額を失うことになります。他方、売方
　は、証拠金の額を上回る取引を行うこととなるため、市場価格が予想と反対の
　方向に変化したときの損失が限定されず、元本超過損を負うおそれがあります。
　オプションを行使できる期間には制限がありますのでご注意ください。日経
　225先物取引では 1枚あたり330円、日経225ミニは1枚あたり50円、JPX日経400
　先物は1枚あたり50円の取引手数料がかかります。日経225オプション取引では、
　売買代金の0.18％（ただし最低手数料180円）の取引手数料がかかります。な
　お、特別清算指数（SQ）で決済される時や日計り取引時にも前記手数料がかか
　ります。株価指数先物取引及び株価指数オプション取引（売建て）では、
　「SPAN（R）に基づき当社が計算する証拠金額×当社が定めた掛け目（※）
　－ネットオプション価値の総額」の証拠金を担保として差入れ又は預託してい
　ただきます（※ 当社は、指数の変動状況などを考慮の上、証拠金額に対する
　掛け目を任意で設定し、変更することがあります）。 また、取引額の当該証
　拠金に対する比率は、証拠金の額がSPAN（R）により、先物取引全体の建玉か
　ら生じるリスクに応じて計算されることから、常に一定ではありません。

・FX PLUS及びマネックスFX プレミアムでは、取引対象である通貨の価格の変動
　により元本損失が生じることがあります。また、取引金額が預託すべき証拠金
　の額に比して大きいため（最大25倍（FX PLUS法人口座100では最大100倍、マ
　ネックスFX プレミアムの法人のお客様は最大100倍））、取引対象である通貨
　の価格の変動により、その損失の額が証拠金の額を上回る（元本超過損）こと
　があります。さらに取引対象である通貨の金利の変動により、スワップポイン
　トが受取りから支払いに転じることがあります。FX PLUS及びマネックスFX プ
　レミアム（店頭取引）では、当社・カバー先の信用状況の悪化等により元本損
　失が生じることがあります。FX PLUS及びマネックスFX プレミアムでは、損失
　が一定比率以上になった場合に自動的に反対売買により決済されるロスカット
　ルールが設けられていますが、相場の急激な変動により元本超過損が生じるこ
　とがあります。加えて、FX PLUS及びマネックスFX プレミアムでは、相場の急
　激な変動により、意図した取引ができない可能性があります。FX PLUSでは、
　10,000通貨以上の取引では取引手数料はかかりません。10,000通貨未満の取引
　では1,000通貨あたり30円の取引手数料がかかります。マネックスFX プレミア
　ムでは、取引手数料はかかりません。FX PLUS及びマネックスFX プレミアムで
　は、通貨ペアごとにオファー価格（ASK）とビッド価格（BID）を同時に提示し
　ます。オファー価格とビッド価格には差額（スプレッド）があり、オファー価
　格はビッド価格よりも高くなっています。流動性の低下、相場の急激な変動に
　より、スプレッドの幅は拡大することがあります。FX PLUSでは、取引通貨の
　為替レートに応じた取引額に対して一定の証拠金率（4％（FX PLUS法人口座
　100では1％））以上で当社が定める金額の証拠金（必要証拠金）が必要となり
　ます。マネックスFX プレミアムでは、取引通貨の為替レートに応じた取引額
　に対して一定の証拠金率（4％～100％（法人のお客様の場合、1％～100％））
　以上で当社が定める金額の証拠金（必要証拠金）が必要となります。

・くりっく株365の取引対象である株価指数は、需給関係、対象株式の相場、配
　当予想額、為替相場、金利相場の変動等に伴って変動するため、これにより元
　本損失が生じることがあります。くりっく株365では、取引金額が証拠金の額
　に比して大きいため、取引対象である株価指数の変動により、差し入れた証拠
　金の額を上回る損失（元本超過損）が発生することがあります。くりっく株365
　では、損失が一定比率以上になった場合に自動的に反対売買により決済される
　ロスカットルールが設けられていますが、相場の急激な変動により、元本超過
　損が生じることがあります。くりっく株365では、片道1枚あたり150円の取引
　手数料がかかります。くりっく株365では、証拠金の額は、東京金融取引所が
　定める1枚あたりの証拠金基準額に、当社が定める金額（東京金融取引所が定
　める1枚あたりの証拠金基準額の2倍を上限額とします。）を加算した額に建玉
　数量を乗じて算出します。証拠金の額は、東京金融取引所がリスクに応じて
　算定する証拠金基準額及び取引対象である株価指数の価格に応じて変動するた
　め、取引金額の証拠金に対する比率は、常に一定ではありません。詳細はくり
　っく株365のウェブサイトでご確認ください。

・マネックス・ゴールド取引では、取引対象である金地金等の価格の変動によ
　り元本損失が生じることがあります。マネックス・ゴールド取引に際しては、
　マネックス・ゴールド口座の開設が必要です。1回の注文の上限金額、重量
　はそれぞれ99億9,999万9千円、100万gです。スポット取引の注文は約定まで、
　積立取引は当月分の買付について前月25日（休業日の場合は前営業日）15:30
　まで、変更・取消が可能です。商品に欠陥がある場合を除き、お客様の購入
　された金地金等について、返品・交換はお受けできません。販売価格、代金
　の支払い時期・方法、受渡時期等、特定商取引法に基づき省略されている事
　項について、マネックス・ゴールド口座をお持ちの方にはログイン後のウェ
　ブサイトにて通知いたします。当該口座をお持ちでない方には、請求のあっ
　た場合、書面にて遅滞なく通知いたします。（販売価格は、当社が請求を受
　けた日の9:30時点の価格を通知いたします。）

・お取引の際には、当社ウェブサイトに掲載の「契約締結前交付書面」「上場
有価証券等書面」「目論見書補完書面」「目論見書」「リスク・手数料など
の重要事項」等を必ずお読みください。

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